På mina workshopar för Balansekonomis räkning brukar jag ofta få frågan huruvida man ska amortera eller investera sina pengar. Svaret på den frågan är i grunden ganska enkelt – om du kan få högre avkastning på dina pengar i en investering än vad din bankränta ligger, då ska du inte amortera utan snarare investera. Låt oss ta två exempel:

Alternativ A:

• Räntan på ditt bolån är 2.5% per år
• Räntan på ditt bankkonto är 0%

Alternativ B

• Räntan på ditt bolån är 2.5% per år
• Räntan på ditt sparkonto är 4.5% per år

I alternativ A, som är den vanligaste situationen för de flesta svenskar, eftersom storbankerna har tagit bort räntan från våra normala transaktionskonton är det bättre att amortera och betala av på lånet. Anledningen till det är att du kan se det som att dina pengar arbetar och får en avkastning på 2.5% (i sparade avgifter).

I alternativ B är det bättre att skippa amorteringen på bolånet och istället lägga pengarna på kontot med 4.5% avkastning. Då kan du nämligen använda 2.5% av den avkastningen till att betala räntan OCH få 2% över. Följdfrågan som jag då brukar få – VAR hittar jag ett konto med 4.5%?

Anledningen till detta inlägget är att idag fick jag syn på SparkontoPlus som är ett konto där man får 4.5% om man låter pengarna ligga på kontot i 60 månader. Det bästa med kontot är att det dessutom är skyddat av bankgarantin så som jag förstod det vid en snabb anblick. Det betyder att de flesta med en boränta på under 4.5% kan göra en så kallad arbitrageaffär – tjäna pengar utan att ta en risk. (OBS! läs villkoren noga, bl.a. finns begränsningen 500.000 SEK etc).

Naturligtvis kan man ta detta ett steg längre och titta på andra investeringar med lite högre risk – t.ex. har den genomsnittliga avkastningen på den svenska börsen legat på mellan 8-12% per år de senaste 50 åren. Det innebär att om vi skulle ha det som Alternativ C, så skulle de flesta i genomsnitt kunna tjäna 5-6% per år i avkastning men den högre avkastningen innebär i sin tur en högre risk.